2020年，保利發(fā)展控股旗下保利資本聯(lián)合碧桂園創(chuàng)投，以“股權(quán)投資——業(yè)務(wù)賦能”為戰(zhàn)略牽引，發(fā)起設(shè)立“保利·碧桂園產(chǎn)業(yè)鏈賦能基金”。基金成立至今已一年余，保碧基金已投出超10個(gè)優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目。保碧基金將繼續(xù)積極響應(yīng)國家號(hào)召，乘勢(shì)而上，從泛地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈投資進(jìn)一步拓展至“ESG雙碳”——綠色建筑建造運(yùn)維領(lǐng)域，深耕地產(chǎn)“碳中和”賽道。
2020年，保利資本聯(lián)合碧桂園創(chuàng)投，以“股權(quán)投資——業(yè)務(wù)賦能”為戰(zhàn)略牽引，發(fā)起設(shè)立“保利·碧桂園產(chǎn)業(yè)鏈賦能基金”（以下簡稱“保碧基金”），也聚合了東方雨虹、歐普照明、康力電梯、科順家族基金、惠達(dá)衛(wèi)浴、亞士創(chuàng)能、皮阿諾、帝歐家居、頂固集創(chuàng)等產(chǎn)業(yè)鏈合作伙伴LP以及柳州金控、濱海國資投資、廈門海潤通資管等政府引導(dǎo)基金出資平臺(tái)�；鹁o貼產(chǎn)業(yè)鏈賦能邏輯，共同開展體系化、產(chǎn)業(yè)化、多層次的股權(quán)投資。
基金成立至今已一年余，截止目前，保碧基金已投出包括萬華禾香板業(yè)、順造科技、呼博仕新風(fēng)、歐派安防、天洋墻布、吉德電器、歐亨智能、惟客數(shù)據(jù)、Cabana在內(nèi)的超10個(gè)優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目，投資階段從初創(chuàng)企業(yè)到上市公司，覆蓋綠色節(jié)能建筑、家居消費(fèi)升級(jí)、建筑科技和數(shù)字化等主力賽道。
成立以來，保碧基金持續(xù)深耕產(chǎn)業(yè)鏈各細(xì)分環(huán)節(jié)，協(xié)同龍頭上市公司、省市區(qū)域政府引導(dǎo)基金，以及綜合實(shí)力突出的優(yōu)質(zhì)創(chuàng)業(yè)企業(yè)，構(gòu)建起產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)圈。在股東方保利發(fā)展控股集團(tuán)、碧桂園集團(tuán)的戰(zhàn)略支持下，保碧基金積極推動(dòng)不動(dòng)產(chǎn)開發(fā)端業(yè)務(wù)協(xié)同賦能、物業(yè)服務(wù)端人居消費(fèi)場景落地，保碧生態(tài)圈集群效應(yīng)進(jìn)一步鞏固。
隨著“十四五規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要”的落地，我國向“全面建成社會(huì)主義現(xiàn)代化強(qiáng)國”的第二個(gè)百年目標(biāo)進(jìn)發(fā)。保碧基金將繼續(xù)積極響應(yīng)國家號(hào)召，乘勢(shì)而上，從泛地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈投資進(jìn)一步拓展至“ESG雙碳”——綠色建筑建造運(yùn)維領(lǐng)域，深耕地產(chǎn)“碳中和”賽道。
縱深布局 多樣化投資策略
打造產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)圈
地產(chǎn)行業(yè)是工業(yè)品的集合形態(tài)，行業(yè)體量巨大，2021年全國的商品房銷售近18萬億元；同時(shí)地產(chǎn)又是一個(gè)類集成業(yè)務(wù)，連接著龐大的產(chǎn)業(yè)體系，包括建筑建造、建筑材料、家電、家具等，單一產(chǎn)業(yè)體量均超萬億。
這些行業(yè)進(jìn)一步向上游延伸，形成龐大蛛網(wǎng)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)。招商證券研究認(rèn)為，地產(chǎn)以及地產(chǎn)相關(guān)的產(chǎn)業(yè)鏈組成了中國27%的GDP。地產(chǎn)所能影響和輻射的經(jīng)濟(jì)體量，也是保碧基金所能夠依靠的產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)和資源稟賦。
保碧基金旨在打造產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)圈，通過資本連接，最大化發(fā)揮產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)和資源的價(jià)值，同時(shí)為一系列新技術(shù)提供優(yōu)質(zhì)的應(yīng)用場景，形成保利+碧桂園基礎(chǔ)不動(dòng)產(chǎn)開發(fā)與運(yùn)營業(yè)務(wù)為第一圈層，產(chǎn)業(yè)鏈上下游重點(diǎn)合作伙伴為第二圈層，地產(chǎn)全鏈條技術(shù)創(chuàng)新場景和產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)伙伴的制造業(yè)場景為第三圈層的生態(tài)圈。依托一二三圈層聯(lián)動(dòng)布局，打通三個(gè)圈層，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)協(xié)同，賦能已投企業(yè)。
為實(shí)現(xiàn)體系化、產(chǎn)業(yè)化、多層次的產(chǎn)業(yè)投資，保碧基金采用了多樣化策略，已投資案例覆蓋一級(jí)市場股權(quán)投資、以非公開方式參與二級(jí)市場股票投資以及與上市公司成立合資并購子公司投資等。
在投資方向上，保碧基金深負(fù)構(gòu)建地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)圈的使命與責(zé)任，持續(xù)深耕產(chǎn)業(yè)鏈各細(xì)分環(huán)節(jié)，重點(diǎn)布局綠色節(jié)能建筑、新型碳中和材料、建筑智能信息化和新時(shí)代家居消費(fèi)賽道。
同時(shí)，依托產(chǎn)投優(yōu)勢(shì)，給予已投企業(yè)切實(shí)有效的業(yè)務(wù)支持與背書，“保利+碧桂園”兩大頭部房企從品牌、渠道和業(yè)務(wù)等方面為已投企業(yè)提供全方位賦能，助力企業(yè)發(fā)展壯大。
錨定創(chuàng)新賽道
重點(diǎn)布局三大領(lǐng)域
2021年，面對(duì)復(fù)雜嚴(yán)峻的外部形勢(shì)和諸多風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)，保碧基金投資管理團(tuán)隊(duì)基于前期對(duì)行業(yè)趨勢(shì)的預(yù)判，快速調(diào)整投資策略，重點(diǎn)布局建筑建造、家居消費(fèi)、科技和數(shù)字化三大方向。
在投資布局上，基金在家居消費(fèi)以及科技和數(shù)字化領(lǐng)域進(jìn)行了一系列有益的拓展；同時(shí)有效平衡了風(fēng)險(xiǎn)，在保持穩(wěn)定收益率同時(shí)提高了基金的流動(dòng)性。
在建筑建造領(lǐng)域，保碧基金投資了一系列人造板材、防水材料、入戶門等領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)趨勢(shì)向好，公司質(zhì)地優(yōu)異的企業(yè)。
其中包括全球領(lǐng)先的無醛人造板生產(chǎn)企業(yè)萬華禾香板業(yè)，引領(lǐng)了人造板全產(chǎn)業(yè)的無醛化升級(jí)，滿足消費(fèi)者對(duì)于家居無醛化和健康化需要的同時(shí)，也順應(yīng)無醛板國標(biāo)出臺(tái)的大背景，加速了行業(yè)的規(guī)范化。投資后，萬華禾香板業(yè)經(jīng)營業(yè)績快速提升，目前已在籌備新一輪融資。
此外，已投代表企業(yè)還包括江山歐派旗下入戶安全門業(yè)務(wù)子公司歐派安防科技。依托于江山歐派的技術(shù)和產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)，保碧基金又為其對(duì)接渠道、打造樣板客戶等，快速開拓市場。
歐派安防科技260畝高自動(dòng)化生產(chǎn)園區(qū)效果圖
在家居消費(fèi)領(lǐng)域，依托于碧桂園和保利兩大核心房企的社區(qū)生態(tài)場景，保碧基金積極布局了年輕向智能白電、清潔家電、空凈新風(fēng)、智能晾衣架等家電領(lǐng)域以及床墊、按摩椅、熱熔膠墻布、設(shè)計(jì)師家居渠道等家居消費(fèi)領(lǐng)域優(yōu)質(zhì)的企業(yè)。其中年輕向智能白電品牌小吉科技及設(shè)計(jì)師家居渠道Cabana均完成了下一輪融資。
年輕向新家電品牌小吉科技
在科技和數(shù)字化領(lǐng)域，地產(chǎn)設(shè)計(jì)、建造、運(yùn)營全周期鏈條以及生態(tài)圈內(nèi)的制造業(yè)伙伴企業(yè)為一系列的新技術(shù)提供了豐富的應(yīng)用場景。已投代表企業(yè)包括企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型服務(wù)商惟客數(shù)據(jù)，它通過整合客戶經(jīng)營及資源管理的數(shù)據(jù)，為企業(yè)提供數(shù)字化轉(zhuǎn)型產(chǎn)品和服務(wù)，主打客戶經(jīng)營數(shù)字化+經(jīng)營管理數(shù)字化。目前也已完成下一輪融資。
歐派安防科技260畝高自動(dòng)化生產(chǎn)園區(qū)效果圖
央企擔(dān)當(dāng) 發(fā)力碳中和
二期ESG綠色雙碳基金啟動(dòng)
作為負(fù)責(zé)任的中央企業(yè)，在國家碳達(dá)峰、碳中和戰(zhàn)略的大背景下，保碧基金下一階段將重點(diǎn)在碳中和方向積極布局。
過去一年，在雙碳目標(biāo)的背景下，高能耗、高排放的房地產(chǎn)行業(yè)迎來了一場綠色大考。建筑行業(yè)是實(shí)現(xiàn)碳中和的重要場景，根據(jù)中國建筑節(jié)能協(xié)會(huì)發(fā)布的《中國建筑能耗研究報(bào)告（2020）》，2018年全國建筑全過程碳排放總量49.3億噸，占全國碳排放比重的51.3%，其中建筑生產(chǎn)階段碳排放27.3億噸，建筑運(yùn)行階段21.1億噸。未來，建筑領(lǐng)域全產(chǎn)業(yè)鏈將發(fā)生巨大變革，減碳技術(shù)及材料的大范圍推廣也將衍生出新的投資機(jī)會(huì)。
萬華禾香板業(yè)是保碧基金在碳中和領(lǐng)域綠色建材方向首個(gè)項(xiàng)目。人造板最重要的成分是植物纖維，而小麥秸稈的纖維含量和楊樹相當(dāng)，可完全替代。中國每年產(chǎn)生的秸稈等農(nóng)林剩余物17億噸，數(shù)據(jù)測算僅利用其中20-30%制造人造板，就可滿足我國家具行業(yè)需求。使用農(nóng)林剩余物替代木材，不僅減少樹木砍伐，也減少了焚燒農(nóng)林剩余物產(chǎn)生的二氧化碳排放。經(jīng)中國科學(xué)院廣州能源研究所測算，每生產(chǎn)1立方米禾香板，可以減少碳排放量1.425噸。
保碧基金投資萬華禾香板業(yè)，不僅通過引領(lǐng)家居產(chǎn)業(yè)無醛化升級(jí)推動(dòng)企業(yè)經(jīng)營業(yè)績的快速增長，也通過推動(dòng)新型綠色建材的普及，實(shí)現(xiàn)了良好的生態(tài)效益和社會(huì)效益，取得了良好的投資效果。
萬華禾香板業(yè)秸稈人造板產(chǎn)品
未來，保碧基金將繼續(xù)重點(diǎn)關(guān)注綠色節(jié)能新型建材、裝配式建造和裝修、建筑光伏一體化和智慧能源管理等方向，已儲(chǔ)備一批優(yōu)質(zhì)標(biāo)的項(xiàng)目。依托于地產(chǎn)開發(fā)及運(yùn)營全鏈條和生態(tài)圈伙伴的制造業(yè)場景，積極引領(lǐng)產(chǎn)業(yè)鏈節(jié)能減碳的升級(jí)和變革。
2021年10月24日，中共中央、國務(wù)院印發(fā)《關(guān)于完整準(zhǔn)確全面貫徹新發(fā)展理念做好碳達(dá)峰碳中和工作的意見》，要求充分發(fā)揮政府投資引導(dǎo)作用，構(gòu)建與碳達(dá)峰、碳中和相適應(yīng)的投融資體系；鼓勵(lì)開發(fā)性政策性金融機(jī)構(gòu)按照市場化法治化原則為實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和提供長期穩(wěn)定融資支持；研究設(shè)立國家低碳轉(zhuǎn)型基金，鼓勵(lì)社會(huì)資本設(shè)立綠色低碳產(chǎn)業(yè)投資基金。
響應(yīng)政策號(hào)召，保碧基金計(jì)劃2022年2季度完成保碧基金一期全部投資，并同步開啟規(guī)模不低于30億元的保碧二期ESG雙碳綠色基金的設(shè)立工作。
保碧二期ESG雙碳綠色基金將以保碧一期產(chǎn)業(yè)鏈基金投資為依托，以投帶產(chǎn)、以產(chǎn)促投，圍繞“碳達(dá)峰、碳中和”進(jìn)行投資布局：
一、 以“新材料、新產(chǎn)品、新工藝”為方向，重點(diǎn)挖掘預(yù)制墻板、整體衛(wèi)浴、節(jié)能材料等地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈投資機(jī)會(huì)；
二、依托“云大物智”等技術(shù)，進(jìn)一步圍繞地產(chǎn)規(guī)劃設(shè)計(jì)、施工、營銷、運(yùn)營、裝修等方向，重點(diǎn)聚焦建筑機(jī)器人、BIM、建筑設(shè)計(jì)軟件、家裝信息化、工程項(xiàng)目管理信息化等行業(yè)卡點(diǎn)領(lǐng)域進(jìn)行投資布局；
三、基于國家電力系統(tǒng)對(duì)源網(wǎng)荷儲(chǔ)一體化和多能互補(bǔ)發(fā)展的指導(dǎo)要求，重點(diǎn)投資布局分布式光伏發(fā)電、儲(chǔ)能、智能配網(wǎng)、虛擬電廠、樓宇能耗管控等新能源領(lǐng)域。
正如保利資本副總經(jīng)理李文軒所說：”行業(yè)龍頭的合作會(huì)形成一種聚集效應(yīng)，促進(jìn)上下游產(chǎn)業(yè)鏈資源的聚集，為行業(yè)的交流提供更多碰撞的機(jī)會(huì)。這不僅能夠在產(chǎn)業(yè)鏈中催生具有想象空間、高成長性的企業(yè)，還能推動(dòng)整個(gè)地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)鏈的碳中和轉(zhuǎn)型，從而實(shí)現(xiàn)讓人民美好生活更美好�！�
可持續(xù)發(fā)展投資之路任重道遠(yuǎn)，保碧基金將繼續(xù)尋找具備綠色減排核心技術(shù)能力的優(yōu)質(zhì)企業(yè)標(biāo)的，依托保利發(fā)展控股與碧桂園集團(tuán)兩大集團(tuán)的資源賦能，積極引領(lǐng)行業(yè)穩(wěn)步增長、創(chuàng)新升級(jí)。
作為保利發(fā)展控股集團(tuán)旗下承載產(chǎn)業(yè)和金融發(fā)展戰(zhàn)略的核心平臺(tái)，保利資本始終堅(jiān)守作為央企的身份與責(zé)任，始終堅(jiān)持緊跟國家戰(zhàn)略方向和政策導(dǎo)向，在重點(diǎn)方向上積極進(jìn)行投資布局。展望未來，保利資本將繼續(xù)秉持“保國利民，投資美好”初心，以自身的業(yè)務(wù)布局響應(yīng)國家政策方向，努力為人民創(chuàng)造更美好的生活。
來 源：保利發(fā)展控股
編 輯：liuy
