5年期以上貸款市場報(bào)價(jià)利率(LPR)在連續(xù)三個(gè)月不變后迎來下調(diào)。
中國人民銀行授權(quán)全國銀行間同業(yè)拆借中心公布，2022年5月20日貸款市場報(bào)價(jià)利率(LPR)：1年期貸款市場報(bào)價(jià)利率(LPR)為3.7%，與上月持平，5年期以上LPR為4.45%，較上月的4.6%大幅下調(diào)15個(gè)基點(diǎn)。
可以看到的是，5年期以上LPR自2020年4月宣布下調(diào)10個(gè)基點(diǎn)后至2021年12月期間一直按兵不動，僅在今年1月下調(diào)了5個(gè)基點(diǎn)。本次5年期以上LPR創(chuàng)LPR實(shí)行以來最大降幅，同時(shí)也創(chuàng)LPR實(shí)行以來的新低。
對房地產(chǎn)市場而言，更能反映按揭貸款利率走向的即是5年期以上LPR。作為房貸報(bào)價(jià)的參考基準(zhǔn)，5年期以上LPR的調(diào)整影響到購房者的房貸，即如果LPR下行意味著月供額度降低，也就是購房成本有所降低。
按照規(guī)定，新發(fā)放首套個(gè)人住房貸款利率不得低于相應(yīng)期限LPR(按5月20日5年期以上LPR為4.45%)；二套個(gè)人住房貸款利率不得低于相應(yīng)期限LPR加60個(gè)基點(diǎn)(按5月20日5年期以上LPR計(jì)算為5.05%)。
首套房房貸利率最低下限已至4.25%
此次，5年期以上LPR下調(diào)15個(gè)基點(diǎn)，在業(yè)內(nèi)看來“遠(yuǎn)超預(yù)期”。
“新一期貸款利率報(bào)價(jià)機(jī)制出爐，5年期以上LPR從4.60%降至4.45%，大幅下降了15個(gè)基點(diǎn)，超出市場預(yù)期的4.55%的水平，2020年疫情后，最多也就10個(gè)點(diǎn)的下降。”廣東省規(guī)劃院住房政策研究中心首席研究員李宇嘉說。
貝殼研究院市場分析師劉麗杰表示，5月5年期以上LPR超預(yù)期下降15個(gè)基點(diǎn)，是貨幣政策對房地產(chǎn)市場的精準(zhǔn)扶持，代表決策層對穩(wěn)房地產(chǎn)的實(shí)質(zhì)態(tài)度和決心，這將大大提振市場信心。
以100萬元貸款金額、30年期等額本息還款的按揭貸款為例，在利率調(diào)整前，首套個(gè)人住房LPR為4.6%，此時(shí)月供額為5126.44元。而此次利率調(diào)整后，5年期以上LPR為4.45%，此時(shí)月供額為5037.19元。以此計(jì)算，月供額減少了約89.25元，貸款總利息減少約3.21萬元。
今年5月15日，中國人民銀行、中國銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會發(fā)布《關(guān)于調(diào)整差別化住房信貸政策有關(guān)問題的通知》中還提及，對于貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率下限調(diào)整為不低于相應(yīng)期限貸款市場報(bào)價(jià)利率減20個(gè)基點(diǎn)，二套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率政策下限按現(xiàn)行規(guī)定執(zhí)行。
這也意味著，各地首套房的最低貸款利率可達(dá)到4.25%。
58安居客房產(chǎn)研究院分院院長張波表示，5年期以上LPR對于居民購房貸款影響很大，此前首套房利率下降到4.4%，加之本輪15個(gè)基點(diǎn)下調(diào)，首套房房貸利率已低至4.25%。本輪已經(jīng)是近十年來的利率水平低點(diǎn)，可以看出中央從金融層面拉動居民購房信心的力度明顯增強(qiáng)。
下半年房地產(chǎn)市場銷售有望逐步恢復(fù)
根據(jù)貝殼研究院發(fā)布重點(diǎn)城市主流房貸利率數(shù)據(jù)，2022年5月貝殼研究院監(jiān)測的103個(gè)重點(diǎn)城市主流首套房貸利率為4.91%，二套利率為5.32%，分別較上月回落26個(gè)、13個(gè)基點(diǎn)，再創(chuàng)2019年以來新低；本月平均放款周期為29天，與上月持平。不過，自5月15日央行公布首套利率下限降低后，截至5月18日已有天津、青島、濟(jì)南、鄭州、臨沂、綿陽等11城執(zhí)行的主流首套房貸利率降至4.4%，加大對首套住房的支持。
劉麗杰亦提到，本次5年期以上LPR下降至4.45%，首套房貸利率下限將調(diào)整為4.25%，二套房貸利率下限降為5.05%，后期銀行對于首套、二套房貸均有更大的降息空間，用于支持住房需求，進(jìn)一步帶動市場交易增長，加快市場修復(fù)。穩(wěn)地產(chǎn)將在穩(wěn)增長中發(fā)揮更積極更重要的作用。
在中指研究院指數(shù)事業(yè)部市場研究總監(jiān)陳文靜看來，后續(xù)各地普宅認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)、認(rèn)房認(rèn)貸標(biāo)準(zhǔn)等配套政策有望進(jìn)一步優(yōu)化。此前首套房房貸利率下限的調(diào)整只針對購買普通住宅的購房者，未來預(yù)計(jì)將有更多城市調(diào)整普宅的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)、優(yōu)化認(rèn)房認(rèn)貸標(biāo)準(zhǔn)等配套政策，多個(gè)政策疊加有利于放大本次樓市降息的效果，促進(jìn)剛性和改善性住房需求釋放。
諸葛找房數(shù)據(jù)研究中心首席分析師王小嬙認(rèn)為，LPR下調(diào)疊加央行差別化的信貸政策，對市場的回穩(wěn)有著重要的作用，當(dāng)前房地產(chǎn)市場需求端市場動力不足一個(gè)重要原因在于市場信心不足，央行多次實(shí)質(zhì)性的支持，對提振購房者的市場信心起到很好的支撐，在中央信貸寬松的支持下，市場回穩(wěn)的速度會加快，預(yù)計(jì)疫情好轉(zhuǎn)后積累的需求將會逐步釋放，下半年房地產(chǎn)市場銷售逐步恢復(fù)。
李宇嘉提到，一般來講，降息是提振資產(chǎn)價(jià)格、市場預(yù)期最重要的工具。目前看，按揭進(jìn)入了新一輪降息周期。隨著疫情緩解，6月份，經(jīng)濟(jì)社會循環(huán)步入正軌，一攬子政策開始見效，包括疫情紓困、各地激勵(lì)樓市，央行降息等等，其疊加效應(yīng)將在下半年全面顯現(xiàn)。房價(jià)和銷售的底部已經(jīng)開始顯現(xiàn)，下半年將全面回升。但同時(shí)，要注意政策疊加形成共振和滯后效應(yīng)，導(dǎo)致新一輪房價(jià)上漲。特別是，供地、開工連續(xù)數(shù)月下滑，未來若供給端上不來，而需求端已經(jīng)比較熱了，資金面好轉(zhuǎn)，房價(jià)快速反彈，這是需要防范的。
來源：澎湃新聞
編輯：wangdc
